Kas yra laikymo laikotarpio pelningumas?

Laikymo laikotarpio grąža yra visa grąža, gauta laikant turtą arba turto portfelį per tam tikrą laikotarpį, vadinamą laikymo laikotarpiu, paprastai išreiškiama procentais. Tai ypač naudinga norint palyginti skirtingų laikotarpių investicijų grąžą. Pažiūrėkime, kaip tai gali padėti mums valdyti mūsų investicijų portfelį.

Kas yra laikymo laikotarpio pelningumas?

Laikymo laikotarpio grąža yra visa grąža, gauta laikant turtą arba turto portfelį per tam tikrą laikotarpį, vadinamą laikymo laikotarpiu, paprastai išreiškiama procentais. Laikymo laikotarpio grąža apskaičiuojama pagal bendrą turto ar portfelio grąžą (pajamos plius vertės pokyčiai). Tai ypač naudinga lyginant skirtingų laikotarpių investicijų pelningumą.

Kam reikalingas laikymo laikotarpio pelningumas?

Todėl laikymo laikotarpio grąža yra bendra grąža, gauta laikant turtą arba turto portfelį per tam tikrą laikotarpį, paprastai išreiškiama procentais. Laikymo laikotarpio grąža apskaičiuojama pagal bendrą turto ar portfelio grąžą (pajamos plius vertės pokyčiai). Tai ypač naudinga norint palyginti skirtingų laikotarpių investicijų grąžą. Nuo kitos dienos po vertybinio popieriaus įsigijimo iki jo perleidimo ar pardavimo dienos, laikymo laikotarpis lemia mokestines pasekmes.

Laikymo laikotarpio skaičiavimo formulė

Grąža, apskaičiuota už reguliarius laikotarpius, pvz., ketvirčius ar metus, taip pat gali būti konvertuojama į laikymo laikotarpio grąžą. Laikymo laikotarpio grąža (HPR) ir metinė grąža kelerius metus gali būti apskaičiuojamos taip:

Laikymo laikotarpio grąžos naudojimo pavyzdžiai

Investicijų apskaičiavimas:

Kokia yra investuotojo, kuris prieš metus įsigijo akcijas už 100 eurų ir per metus gavo 20 eurų dividendų, grąža per laikymo laikotarpį, jei dabar akcijomis prekiaujama 150 eurų? —2023/05/image-63.pngInvesticijos HPR skaičiavimo pavyzdys.

Investicijų palyginimas:

• Trejus metus turėtas ETF A perkainojimas nuo 150 eurų iki 200 eurų ir uždirbo 10 eurų dividendų.
• Ketverius metus turėtas ETF B perkainojimas nuo 300 eurų iki 420 eurų ir uždirbo 20 eurų dividendų.

Skaičiavimas akcijų portfelyje:

Akcijų portfelis per keturis metų ketvirčius generavo tokią grąžą: +8%, -5%, +6%, +4%. Kaip tai palyginti su etalonu, kuris per metus sugeneravo 12 % bendrą grąžą?